Рынок микрофинансирования: трансформация под давлением регулирования и спроса

Рынок микрофинансирования переживает этап консолидации: под давлением ужесточившихся регуляторных требований мелкие компании покидают рынок, а лидирующие позиции занимают крупные игроки с устойчивым финансовым положением. На текущий момент в реестре МФО Банка России числится 833 действующие организации, что отражает масштаб происходящих структурных изменений в отрасли.

Артем Павлов, коммерческий директор ГК Lime Credit Group:

На рынке микрофинансирования продолжается процесс консолидации, происходящей из-за ухода более мелких компаний, не способных вести экономически эффективную деятельность в новых регуляторных условиях. Так, на сегодняшний день в реестре МФО Банка России числится 833 действующие компании. Соответственно, преимущества и возможности для адаптации имеют стабильные и крупные компании, которые гибко адаптируются к новым правилам работы, предпочитают массовому набору новых клиентов работу с целевыми сегментами, диверсифицируют продукты под меняющиеся потребности заемщиков. Для компаний в составе Lime Credit Group наблюдаемая динамика — это, с одной стороны, вызов, с другой — подтверждение правильности выбранной ранее стратегии, поскольку мы уже длительное время развиваем онлайн-каналы выдач займов, создаем и патентуем собственное программное обеспечение, необходимое в том числе для оценки клиентов, обеспечиваем клиентов — и физических лиц, и представителей МСП — услугами “полного цикла”.

Стоит также отметить, что клиентская база рынка МФО расширилась благодаря активной работе банковских и квазибанковских компаний: в сектор пришли клиенты банковского качества, которые в силу более жестких риск-политик не могут получать классические банковские продукты и обращаются в МФО для получения заемных средств. Это стимулирует компании рынка отдавать предпочтение более длинным и доступным финансовым продуктам: потребительским займам (Installments), целевым займам в точках продаж (POS), рассрочкам (BNPL), кредитным линиям (аналогичны лимитам по банковской кредитной карте). Развивая эти типы продуктов и совмещая это с целевым подходом к выбору клиентов, компании сектора имеют хорошие перспективы для продолжения работы и роста бизнеса. Мы наблюдаем это на примере МФК “Лайм-Займ”: более 90% выдач в 2025 году приходилось на потребительские займы и целевые займы, что обеспечило компании “длинные” деньги для дальнейшей спокойной работы и плавной адаптации к следующему кругу регуляторных изменений.

Резюмируя, могу сказать, что микрофинансовый сектор, переживающий серьезную качественную трансформацию, во многом сближается с банковским, но при этом продолжает оставаться более доступной и быстрой альтернативой получения денежных средств для решения как повседневных, так и более масштабных финансовых задач населения и бизнеса. На рынке останутся наиболее надежные, адаптивные, гибкие компании, которые находятся в постоянном диалоге со своей аудиторией, видят в изменениях не столько барьеры, сколько возможности, развивают новые направления бизнеса и продукты, чтобы быть востребованными и актуальными.